2014年中国工程机械行业现状及其前景


    核心提示：随着市场环境及国家政策的不断变化，在过去的五年当中，中国工程机械市场上演了各种战争大片，大干快上、互挖墙脚、价格大战、赠品促销等竞争手段一幕幕上演，好不热闹。


    随着市场环境及国家政策的不断变化，在过去的五年当中，中国工程机械市场上演了各种“战争大片”，大干快上、互挖墙脚、价格大战、赠品促销等竞争手段一幕幕上演，好不热闹。而在这繁华景象背后，许多工程机械商则是遍体鳞伤，设备出去了，钱却不见了。为营造平稳、理性、有序、和谐的市场环境，鼓励良性的市场竞争，2014年4月2日，中国工程机械工业协会挖掘机分会便史无前例地抛出一份《关于中国挖掘机械行业市场不当竞争的警示函》，指出“部分率先的制造企业采取了降价、延长保修期、低首付的销售政策，有过度竞争倾向，严重扰乱了市场秩序，增加了行业整体的经营危险，影响我国挖掘机械行业安稳、理性、有序发展。”虽然这只是挖掘机分会单独发布的警示函，但对于国内整个工程机械行业市场而言，却极具代表性。这让我们看到了整个行业市场竞争的激烈程度及无序状态，引导工程机械商理性发展迫在眉睫。而要做出正确的指引，则首先需要了解整个工程机械市场的发展状况和发展方向。本文则是通过汇总中国工程机械有关行业协会、网站及企业所统计和整理的数据来总结2013年的行业发展状况及呈现2014年行业的发展趋势。一、供求分析


    2013年下半年以来，工程机械行业总体进入销售淡季。尽管3季度基建投资增速有所加快，但庞大的市场保有量限制了新购机需求的增长，市场销售仍未回暖。不过由于上年同期基数较低、小型工程机械销售较为旺盛，主要产品供需指标同比均呈现一定程度的改善，企业经营业绩总体有所好转，行业进出口也出现企稳的迹象。初步判断，工程机械行业基本触底，市场销售有望缓慢回温。


    1.工程机械行业景气


    2013年下半年以来，工程机械行业总体延续弱势复苏势头，市场景气指数触底回升。具中国工程机械市场调研中心数据显示，5月开始，工程机械市场景气就降至比较悲观区间，7月景气指数降至78点，为年内最低点。直到进入9月小旺季，市场景气才升至稳定发展区间，景气指数为106点，表明工程机械市场处于不温不火的状态。


    2.工程机械市场运行情况


    工程机械行业发展与社会固定资产投资高度相关，尤其与基础设施投资联系紧密，如铁路、公路、轨道交通、农田水利、房地产等项目建设。


    （1）需求：市场销售基本触底，主要产品销量同比较快增长


    下半年以来，工程机械市场进入年度销售淡季。尽管国务院连续出台推动铁路建设、城市基础设施建设、棚户区改造等政策，3季度基建投资增长速度有所加快，但庞大的工程机械市场保有量限制了新机购买需求的增长，主要产品销量降至年内相对低位（不考虑1、2月）。不过由于上年同期基数较低，主要产品销量延续2季度的同比较快增长势头，市场销售仍呈现弱势复苏。


    据工程机械行业协会公布数据显示，2013年前3季度，八大典型工程机械产品总销量51.44万台，同比增长3.1%，扭转了上半年销量负增长的局面。其中，1、2、3季度销量同比分别下降12.1%、增长11.1%、13.2%。值得注意的是，9月行业销售企稳弱于季节性规律，表明市场仍未回暖，总体处于不温不火的状态。具体来看，除汽车起重机和摊铺机外，9月主要产品销量均已恢复同比增长，挖掘机、装载机、推土机、平地机、叉车、压路机月度销量同比分别增长15.8%、16.9%、3.8%、32.1%、8.5%、32.6%，汽车起重机、摊铺机月度销量同比分别下降14.0%、12.0%。


    （2）供给：企业调整生产结构，主要产品产量全面恢复增长


    经过13年2、3季度的探底调整，工程机械市场已经出现了一些积极的变化，主要生产企业对后市的预期有所好转。在前期控制生产节奏、加快库存去化的背景下，行业去库存化取得积极进展，再加上上年同期基数较低，主要产品产量全面恢复增长。同时，为应对市场销售结构的变化，主要企业积极调整生产结构，逐步加大市场需求旺盛的小型工程机械生产。而小型工程机械的生产周期明显短于大型工程机械，产量扩张速度较快。①挖掘机、装载机月度产量触底回升，挖掘机产量增速加快根据机械工业联合会数据显示，13年3季度，挖掘机、装载机月度产量呈现季节性下调，并于8月触底，由于市场销售出现积极变化，产量底部明显高于上年同期。8月，挖掘机、装载机产量分别为7971台、10623台，同比分别增长18.9%、20.7%。进入9月小旺季，挖掘机、装载机产量明显反弹，产量分别为9649台、14542台，同比分别增长41.8%、9.0%。其中，由于上年同期基数非常低，9月挖掘机产量增速大幅反弹。


    前3季度，挖掘机、装载机产量分别为11.24万、13.38万台，同比分别下降8.9%、增长0.3%，挖掘机产量降幅较上半年收窄5.0个百分点，装载机累计产量恢复同比正增长。3季度，挖掘机、装载机产量同比分别增长11.5%、8.4%，增速分别较2季度提高1.2个、下降4.0个百分点。


    ②混凝土机械月度产量降至低位，7月产量不足4万台


    3季度，房地产开发投资增速放缓，投资分化的局面加剧，混凝土机械市场需求不振。再加上市场保有量加大、市场竞争加剧等影响，企业组织生产相对谨慎，月度产量降至低位。前3季度，混凝土机械产量为39.28万台，同比仅增长2.9%，增速较上半年下降3.5个百分点。其中，7～9月，混凝土机械月度产量分别为38598台、40953台、40735台，同比分别下降13.2%、增长10.3%、7.0%。


    3.工程机械进出口情况


    根据机械工业联合会数据显示，13年3季度，工程机械行业进出口形势总体依然不佳，但已出现好转的迹象。由于行业进口额低位企稳、出口额恢复小幅增长，进出口额降幅逐季收窄。前3季度，工程机械行业进出口总额累计161.65亿元，同比下降5.9%，降幅较上半年收窄2.6个百分点，其中7、8、9月进出口额同比降幅分别为1.2%、0.9%、2.3%。（1）进口：国内需求以消化库存为主，进口需求难言复苏


    根据机械工业联合会有关数据显示，13年前3季度，工程机械行业进口额累计31.63亿美元，同比下降24.8%，降幅较上半年收窄6.1个百分点；1、2、3季度进口降幅分别为39.3%、20.9%、9.6%。值得注意的是，9月进口额同比增长9.8%，年内首次恢复正增长，但这主要是因为上年基数较低，并不意味着进口需求已经出现复苏，9月进口额仍低于2008年同期水平。在国内市场销量低位运行、进口替代性不断增强的形势下，工程机械进口额增速指标可能会因基数原因出现好转，但进口需求总体难言复苏。


    （2）出口：出口额恢复小幅增长，出口形势出现好转迹象


    13年前3季度，我国工程机械出口额累计130.02亿美元，同比增长0.2%，而上半年为同比下降0.5%;1、2、3季度出口额同比分别增长1.8%、下降2.5%、增长1.5%。其中，7、8、9月出口额同比分别增长2.4%、5.8%、下降5.0%，继4月之后，7、8月出口额再度呈现正增长，这主要是上年基数变动造成的。尽管出口形势依然严峻，但已出现好转迹象。


    4.工程机械经营情况


    （1）收入和利润降幅持续收窄，营业利润率降至低位


    13年1～8月，工程机械行业实现主营业务收入3819.40亿元，同比下降1.6%，降幅较上半年收窄1.3个百分点。其中，8月收入同比增长6.0%，为年内最大月度增速，这主要是因为8月八大典型工程机械产品销量同比增速达到年内最高点16.9%。


    1～8月，工程机械行业实现利润总额247.91亿元，同比下降17.0%，降幅较上半年下降1.1个百分点，其中8月利润同比增长3.1%。由于毛利率较低的小型工程机械销售占比提升，行业营业利润率再度回落。1～8月，行业主营业务收入利润率降至6.5%，较上半年下降0.8个百分点，较上年同期下降1.2个百分点。（2）行业应收账款规模依然维持高位


    根据有关数据显示，截至13年8月末，工程机械行业应收账款余额1511.49亿元，同比增长8.2%。而截至9月末，工程机械工业协会重点联系的13家大型企业集团应收账款余额1173.01亿元，同比增长23.33%，不管是应收账款余额还是同比增速均较6月末有所提高。